9、商业保理的业务流程

1.商业保理业务申请

应收账款债权人应当以书面形式向商业保理企业提出商业保理业务申请，主要提供的基础贸易资料(比如合同、发票、订单、出库单等) 以及担保材料等。

2.商业保理业务审核及调查

保理公司对企业的主体情况、基础交易情况、应收账款的合法性以及可转让性进行审核以及现场进行详细的尽职调查。一般需要债权人和债务人双方的企业都要进行详细的调查。

3.签订商业保理合同Q

尽调完成后，由债权人和保理商签订商业保理合同。这里需要强调的一点是无论保理业务的发起方是谁，终签订商业保理合同的双方一定是债权人与保理商。

4.商业保理业务后期检查

商业保理企业在合同签订后保理商应当对应收账款债务人的应收账款回款情况以及应收账款债 务人与应收账款债权人的经营情况进行追踪调查和检查。 如发现债权人/债务人企业出现经营异常，则要及时的进行止损。

5.商业保理业务终止

商业保理企业与应收账款债权人结清保理合同项下全部债权债务后，商业保理业务终止。包括两类情况，类正常履约后，商业保理合同自然终止，第二类，债务人/债权人出现经营异常等风险时保理商主动终止。

商业保理为供应链金融提供了基础的交易结构，供应链金融作为商业保理的延伸，大限度的解决了供应链上中小微企业融资难、融资贵的问题，极大的稳定了核心企业的供应链.

保理是基于应收账款开展的业务。而应收账款与复杂的贸易关系密切相关，证明应收账款存在与否都是难点，更别说识别出应收账款的金额和期限了

商票贴现Q

开始，有一拨保理商找到了一个救命稻草-商业****

很多大企业为了拖欠支付供应商的货款，支票的期限太短不好用，直接开出商业****只，半年期、一年期。好处当然有，供应商起码拿到了一个支付凭证，上面有金额以及到期日，既能背书转让，又能确保持有到期后能到银行托收，从大企业账上直接扣钱入账

应收账款没有实物证明，这不有商票么?金额、期限、付款人都有了，非常标准化，直接做商票贴现业务°就得了。融资也异常简单，一手给钱一手给票，保理商等商票到期后跑到银行托收不就好了吗?

很简单是吧? 是很简单，简单得一点门槛都没有，根本就不需要风控。搞商票的保理商就沦为价格战，谁的资金成本低，谁就能抢到业务。价格战越打越狠，搞商票的保理商都赚不了几个钱。

听起来很简单，这业务没有风险吗?

当然有。

付款凭证拿到手了，不用再担心什么贸易真实性的复杂事情了，全部都转化为付款人的信用风险了。开商票的很多大企业，资金流很紧张 (不然也不开这玩意得罪供应商)，而且很多大企业也知道有保理商会贴商票，所以开出很多自融票，变相给自己融资。

当一个外界看起来很不错的大企业，它的商票的贴现价格是年化20%，而且有不少是它的自融票.这说明什么问题? 说明它的真实融资利率已经达到年化20%。这么一想，它算是好企业吗? 这么缺钱的企业，等商票到期真的付得起钱吗?